RoccaCharts Cumple Hoy Cuatro Años Difundiendo el Análisis Técnico de Mercados

En el día de hoy domingo 27 de Febrero de 2011 estamos cumpliendo cuatro años de existencia de RoccaCharts, uno de los sitios pioneros de latinoamérica con esta temática y en este formato.

Desde aquel breve comentario que había colocado en este sitio prometiendo gráficos a posteriori en el post inaugural ya hemos alcanzado la cifra de 2610 posts, más de 850.000 visitas acumuladas, con 310 seguidores en Twitter, 164 en Facebook, 52 por Blogger y 667 via RSS/Atom (Feed).

Debo agradecer a la sociedad de bolsa Rava que me ha permitido tener un espacio de difusión del análisis técnico en su página principal desde hace varios años, a la Asociación Argentina de Analistas Técnicos por aceptarme como miembro de su comisión directiva y poder dar charlas en la Bolsa de Comercio de Buenos Aires y a la infinidad de amigos que hice a través de este medio y siempre me ayudaron para que RoccaCharts pudiera alcanzar este hito histórico.

Un abrazo cordial!

Lic. Daniel Lizenberg

Analista Técnico

AON: Acumulación Demasiado Obvia : Parte IV

Viene del informe del día 8 de Setiembre de 2010, donde veíamos que cada vez que hacía un mínimo en compresión mensual aparecía el volumen y luego la continuación de este estudio en el informe del día 9 de Enero de 2011 y 5 de Febrero de 2011.


Se ve como quebró al alza el cateto superior del triángulo simétrico y quedó por encima de la figura llamada taza con asa, aunque el volumen aun no es lo suficientemente importante como para poder habilitar una suba hasta los 87 dólares en el mediano/largo plazo.

El rendimiento acumulado desde el 8/9/2010 a la fecha es de: 40%

Ciclo de Charlas Gratuitas de la AAAT en la Bolsa de Comercio de Buenos Aires

Sres. Socios y asistentes a las reuniones de la AAAT:

Reiniciando nuestras actividades, nos complace comunicarles los especialistas que expondrán durante el mes de MARZO en las reuniones libres y gratuitas que organiza la AAAT los días Miércoles a las 10 horas en el Microcine de la Bolsa de Comercio de Buenos Aires.

Miércoles 2 - Panorama Técnico Nacional e Internacional - Sr. Daniel Lizenberg - Analista de RoccaCharts.

Miércoles 9 - Sr. Roberto Crescente - Trader de Mercados de Futuros.

Miércoles 16 - Sr. César E. Carossino - Analista Técnico.

Miércoles 23 - Sr. Carlos A. Costa - Gerente General de Nosis S.A.

Miércoles 30 - Sr. Pedro Marcelo Luis - Centro de Inversiones Banco Hipotecario.

Esperando contar con su presencia, saludamos a Uds. atentamente.

Asociación Argentina de Analistas Técnicos

24 de febrero de 2011

C Citigroup : Manteniendo Intacto el Objetivo de Suba de 7.35 Dólares

El gráfico del Citigroup nos muestra como luego de quebrar al alza un triángulo simétrico azul en la actualidad terminó un pullback (retroceso) contra el cateto superior de dicha figura técnica.

Por lo tanto, es clave que se mantenga por encima de dicha línea para que siga habilitando el objetivo de suba de la figura hasta los 7.35 dólares (en naranja).

Mientras tanto, se observa como las medias móviles exponenciales de 18 (rojo) y 40 (azul) aun no dieron señal de salida en el mediano plazo y tampoco se salió del canal alcista verde.

Si a partir de aquí aumenta el volumen y puede cerrar nuevamente por encima de los 5 dólares sería la confirmación de esta visión alcista que venimos siguiendo desde nuestro informe del día 26 de Diciembre de 2010.

Por último, en los dos últimos días vemos que cerró con velas tipo martillo con aumento de volumen, lo cual es positivo para esta visión alcista pero aun son señales no confirmadas (necesita cerrar por encima de 4.72 dólares con aumento de volumen para ser validadas).

AIB Allied Irish Banks : Situación Luego del Reverse Split

El gráfico en compresión semanal del banco irlandés AIB nos muestra como se achicó bastante la volatilidad según nos muestran las Bandas de Bollinger (en rojo).

Esto significa que se está preparando un cambio de tendencia, veremos para que lado resuelve la misma.

En principio serían señales alcistas, dado que si observamos el indicador de fuerza relativa RSI de la ventana superior se aprecia una divergencia alcista desde el mes de Noviembre 2010 respecto de los mínimos del gráfico.

Por otra parte vemos el día 23 de Marzo una vela tipo martillo en mínimos con bastante volumen aunque aun no validado para ser un cambio de tendencia. Lo que necesita es un cierre por encima de los 3.50 dólares con un volumen superior respecto del día anterior al quiebre.

En caso de quedar por encima de los 3.50 dólares pero con un volumen menor debemos esperar a un cierre por encima del máximo de 4.30 dólares con aumento de volumen respecto de la jornada anterior.

Recordemos que el día 17 de Febrero de 2011 se realizó un reverse split de acciones y por eso el salto en su cotización:

http://www.cboe.com/framed/PDFframed.aspx?content=/publish/TTStockSM/11-099.pdf&section=SEC_RESOURCES&title=CBOE%20-%2011-099+Allied+Irish+Banks+PLC+(%22AIB%22)+1-for-5+Reverse+ADS+Split

WTI Barril Petroleo Crudo USA (Parte II)

Retomando el último estudio realizado al gráfico semanal de la evolución de la cotización del Petróleo Crudo Liviano de Texas (WTI) desde nuestro informe del día 26 de Diciembre de 2010 vemos como el soporte negro en 86.20-86.25 dólares que antes fue utilizado como resistencia ahora funcionó como soporte.

Dado que se perforó al alza el 50% de Fibonacci colocado como proyección es de esperar que alcance el 61.8% hasta los 104-104.55 dólares (en verde).

De allí en más es importante ver si puede cerrar por encima de ese nivel, ya que podría habilitar una suba importante, primero alcanzando la zona de 120 dólares (techo del cana alcista anaranjado), luego el máximo de 130 dólares y por último el máximo histórico de 146.65 dólares.

Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

Día 2 de Marzo : Charla Libre y Gratuita en la Bolsa de Comercio de Buenos Aires

El día 2 de Marzo de 2011 a las 10hs. daremos una charla con entrada libre y gratuita en el microcine de la Bolsa de Comercio de Buenos Aires (25 de Mayo 347, Ciudad Autónoma de Buenos Aires) y auspiciados por la Asociación Argentina de Analistas Técnicos (representante en Argentina de la International Federation of Technical Analysts).

La presentación consistirá en explicar desde el punto de vista del Análisis Técnico el panorama actual y futuro del Mercado Argentino e Internacional.

Los esperamos allí y gracias por seguir leyendo RoccaCharts.

Saludos cordiales,

Lic. Daniel Lizenberg

Analista Técnico

Miembro de la AAAT

SPY : Se Viene la Definición del Mercado Americano

El gráfico del SPY, un ETF que sigue el comportamiento del principal índice bursátil de los Estados Unidos llamado Standard & Poor's 500, nos muestra como en el día de ayer cumplió un doble objetivo: tocar la línea de tendencia negra de mediano plazo y "tapar" el gap verde abierto entre los 131.20 y 131.43 dólares.

Un cierre por debajo de los 129 dólares nos habilita buscar el retroceso al 38.2% de Fibonacci en los 121.88 dólares (en rojo) y un quiebre de ese nivel nos llevaría más abajo hasta el 61.8% de Fibonacci en la zona de 113-114 dólares (en lila).

Mientras tanto se aprecia como el indicador de fuerza relativa RSI de la ventana superior sigue navegando dentro del lado alcista, es decir, entre el nivel de 50 y el de 100, aunque la balanza está inclinada a una corrección mayor dado que se presenta una divergencia bajista con los máximos de este activo financiero desde el mes de Noviembre del año pasado.

Por el lado de las medias móviles exponenciales de 4,9 y 18 ruedas, vemos como dio señal de salida en el corto plazo pero aun no dio salida en el corto-mediano dado que las medias de 4 y 9 aun no quedaron por debajo de la de 18 ruedas.

FAZ (Actualización con el Reverse Split del día 24-02-2010)

El gráfico del FAZ, un ETF que sigue el comportamiento a la inversa y apalancado x 3 del índice financiero Russell 1000 nos muestra como en el día de ayer se frenó en el cateto superior de la cuña descendente negra.

Un quiebre de su techo con aumento de volumen (cierre por encima de los 42 dólares) habilita un objetivo de suba de 69 dólares (en lila), que coincide con una proyección al 61.8% de Fibonacci.

En cuanto a las medias móviles exponenciales de 4 (rojo),9 (naranja) y 18 (azul) días vemos que están a punto de dar señal de entrada para el corto y corto-mediano plazo.

Recordemos que en el día de hoy se realizó un reverse split de acciones y por eso el salto en su cotización:

http://www.cboe.com/framed/PDFframed.aspx?content=/publish/TTStockSM/11-114.pdf&section=SEC_RESOURCES&title=CBOE%20-%2011-114+Direxion+Daily+Financial+Bear+3X+Shares+(%22FAZ%22)+1-for-5+Reverse+ETF+Split

FAZ : Preparando una Suba de 7.50 a 14 Dólares o Sólo un Espejismo ????

BHIP Banco Hipotecario : Doble Techo Descendente + Evening Doji Star ?

El gráfico del Banco Hipotecario nos muestra en compresión mensual un doble techo descendente azul y una formación de reversión de tendencia llamada estrella doji del atardecer o evening doji star con consecuencias bajistas.

Veremos como evoluciona esto, pero un doble techo descendente suele ser muy bajista, así que es necesario que marque al menos un máximo que iguale o supere el de Febrero 2007 en 3.68 pesos para que no desencadene una fuerte baja.

GGAL Grupo Financiero Galicia : Construyendo una Reversión en Peineta ?

El gráfico en compresión mensual del Grupo Financiero Galicia nos muestra como luego de quebrar al alza el techo del canal alcista azul alcanzó el objetivo de 6.50 pesos (en rojo).

Luego se aprecia como fue formando una serie de velas con larga sombra superior que se puede convertir en una reversión "en peineta", donde se remarca un agotamiento del proceso alcista con largas sombras superiores consecutivas  y puede desencadenar una baja que devuelve toda la suba vertical.

Ranking de Acciones Argentinas por su Beta Contra el Indice de Referencia

Nota: Los datos son extraídos del Instituto Argentino de Mercados de Capitales (IAMC)

El coeficiente Beta (β) es una medida de la volatilidad de un activo (una acción o un valor) relativa a la variabilidad del mercado, de modo que valores altos de Beta denotan más volatilidad y un Beta 1.0 significa que tiene una equivalencia con el mercado.

La diferencia entre la Beta (β) de una acción o un valor y 1.0 se expresan en porcentaje de volatilidad.

Un valor con Beta 1.75 es 75% más volátil que el mercado y un valor con Beta 0,7 es 30 % menos volátil que el mercado.

Para valores o acciones en concreto, su Coeficiente Beta (β) se calcula usando análisis de regresión contra un índice representativo del valor del mercado, por ejemplo el Indice Merval de la Bolsa Argentina.

Siendo Beta una manera de estimar el riesgo del activo sobre la media de activos, los coeficientes Beta se utilizan para diversificar la composición de una cartera de activos, mezclando convenientemente activos con β distintos.
Fuente: Wikipedia

$RIFIN Indice Russell 1000 Financiero (La Base del ETF FAS)

Gracias a la sugerencia de mi amigo Phantom de Phantonomics me puse a analizar el índice Financiero Russell 1000 que es utilizado para seguir el ETF llamado FAS.

Veo que volvió a encontrar el máximo de 904 puntos pero con una divergencia bajista en el indicador de fuerza relativa RSI de la primer ventana.

Veremos que sucede con la incertidumbre en este sector y que se ve reflejado en los gráficos de varias acciones, pero hasta el momento la cancha puede estar inclinada para el lado bajista. Veremos como evoluciona esto.

Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

C Citigroup (NYSE) : Quiebre Triángulo Simétrico y Pullback (Parte II)

Volviendo a analizar el gráfico en compresión semanal del Citigroup desde nuestro informe del día 26 de Diciembre de 2010 vemos como luego de quebrar al alza el triángulo simétrico azul y realizar un pullback contra su cateto superior, retomó la senda alcista y marcando un máximo de 5.15 dólares, es decir, superando el máximo anterior de 5.07 dólares.

Luego tuvo una corrección pero sin cerrar por debajo del mínimo anterior de 4.54 dólares y por lo tanto está generándose una sucesión creciente de máximos y mínimos consecutivos, es decir, entró en tendencia alcista.

En la medida que siga dándose esta sucesión tiene como objetivo final alcanzar los 7.50 dólares e indicado con color naranja  (con un potencial de suba del 54% a partir del cierre del día viernes) y teniendo en 5.43 dólares una fuerte resistencia lila producto de ser un máximo anterior relevante a su historia bursátil.

Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

JPM JPMorgan Chase : HCH Invertido de Largo Plazo (Parte II)

Volviendo a analizar el gráfico en compresión semanal del JP Morgan Chase desde nuestro último informe del día 27 de Diciembre de 2010 observamos que esta semana tocó nuevamente la línea de cuello azul de largo plazo de una figura llamada Hombro-Cabeza-Hombro Invertido.

Por lo tanto las próximas semanas son relevantes para determinar si habilita o no una suba muy importante a partir de aquí, dado que si se libera de la zona de resistencias (en negro punteado) entre 48.20 y 53.50 dólares tiene campo libre para llevar esta acción al objetivo del HCH invertido hasta los 82 dólares (un potencial de suba del 73% desde el cierre del día viernes).

En todo esto es fundamental monitorear el volumen producido al quiebre de cada resistencia para tener idea de cual fue la que el mercado tomó como fundamental.

Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

XLF Financial Select Sector SPDR (ETF)

El gráfico de XLF, un ETF que sigue el sector financiero norteamericano, nos muestra al cierre del día viernes como alcanzó el máximo anterior.

Si tomamos Fibonacci como proyección vemos que el 61,8% se encuentra en los 17.43 dólares y por lo tanto la zona lila entre 17.13 y 17.43 es fundamental para saber si sigue al alza y busca el máximo de 24.50 dólares o bien entra en corrección.

Dado que tenemos la siguiente resistencia de 17.43muy cerca del máximo del viernes

 y por lo tanto hay que ver que sucede si cierra con fuerza por encima de los 17.13 dólares.

Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

FAS Direxion Daily Financial Bull 3X Shares : Se Viene la Explosión Alcista ? Parte II

Retomando el estudio del gráfico del FAS, un ETF apalancado x 3 que sigue el sector financiero americano desde nuestro informe del día 27 de Diciembre de 2010 vemos como quebró al alza el triángulo simétrico verde.

El problema radica en que el día del quiebre (07/02/2011) lo hizo con un volumen mayor pero no demasiado importante (de 16 a 21 millones) respecto de la jornada anterior y por lo tanto pone un manto de dudas si este quiebre es válido y si habilita el objetivo de suba del triángulo hasta los 83 dólares (en rojo).

Quizás el mercado espere a ver que sucede con el máximo anterior en 39.74 dólares para saber si por encima de ese nivel aumenta el volumen en forma considerable.

Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

RoccaCharts: Un Sitio Federal

Gracias a todos los lectores de RoccaCharts, tanto los que nos vienen siguiendo desde hace años como a los nuevos que lo han descubierto.

He colocado el mapa de visitas desde Argentina para lo que va de este año 2011 gracias al servicio gratuito que nos brinda Google Analytics, donde se aprecia que hemos tenido accesos desde todos los rincones del país.

El día 2 de Marzo de 2011 a las 10hs. daremos una charla con entrada libre y gratuita en el microcine de la Bolsa de Comercio de Buenos Aires (25 de Mayo 347, Ciudad Autónoma de Buenos Aires) y auspiciados por la Asociación Argentina de Analistas Técnicos (representante en Argentina de la International Federation of Technical Analysts).

La presentación consistirá en explicar desde el punto de vista del Análisis Técnico el panorama actual y futuro del Mercado Argentino e Internacional.

Los esperamos allí y gracias por seguir leyendo RoccaCharts.

Saludos cordiales,

Lic. Daniel Lizenberg

Analista Técnico

Miembro de la AAAT

CTXS Citrix (Nasdaq) : Interesante para Seguir

El gráfico de Citrix Systems nos muestra como en el mediano plazo está formando un triángulo ascendente negro cuya parte superior se encuentra entre los 71.62 y 71.93 dólares.

Un cierre semanal por encima de esa zona y con aumento de volumen respecto de la semana anterior habilita proyectar la altura del triángulo (su base) hasta el nivel lila de 89.50 dólares.

En el corto plazo lo más interesante es que con el cierre del día de ayer quebró el máximo anterior de 67.45 dólares con aumento en el volumen respecto de la jornada anterior y las EMA's de 4x9x18 habilitaron más suba, como se ve en el acercamiento del gráfico anterior:

Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

VMED Virgin Media (Nasdaq) : Prolijidad Británica

El gráfico de la británica Virgin Media nos muestra figuras técnicas interesantes desde el punto de vista chartista, donde aun no se completó un piso redondeado para el largo plazo y sigue prolijamente dentro de un canal alcista negro en el mediano plazo.

Para el piso redondeado necesita alcanzar la zona de resistencia entre los 28.52 y 29.35 dólares y lo interesante es que si cierra en compresión semanal por encima de los 29.35 dólares y aumenta el volumen respecto de la semana anterior habilita desdoblar la altura de la figura a objetivos interesantes.

En el corto plazo, lo más importante es que con la vela del día de ayer habilita más suba dado que las EMA's de 4x9x18 ruedas dieron señal al alza y el cierre quedó por encima del máximo anterior con aumento en el volumen respecto de la jornada anterior, como se aprecia en el siguiente gráfico:

Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

EDN Edenor : Por que se Freno el Movimiento Alcista ?

En compresión mensual (cada vela representa un mes) el gráfico de Edenor nos muestra claramente el por qué se frenó el movimiento alcista que venía teniendo:

Desde el mínimo histórico fue construyendo un canal alcista azul donde su techo fue quebrado en Noviembre 2010 y su proyección de suba nos daba una salida en 2.95 pesos (en naranja), que es el máximo que registró durante el mes de Diciembre 2010.

Si utilizamos Fibonacci como proyección de suba (en lila) vemos que el 61.8% nos coincide con la parte superior del cuerpo de la vela más alta (Diciembre 2010 y Enero 2011) en 2.65 pesos.

Dado que se se llegó a tan importante objetivo es de esperar que tengamos semanas correctivas yendo posiblemente a buscar la mitad de la vela larga del mes de Noviembre 2010 en 2.25-2.26 pesos (en negro), donde iría además a buscar el techo del canal azul pero ahora comportándose como soporte.

Una buena idea de inversión podría ser hacer un lanzamiento cubierto con opciones para las bases por encima de los 2.65 pesos.


Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

SPPI Spectrum Pharmaceuticals, Inc. (Parte II)

Volviendo a analizar el gráfico de Spectrum Pharmaceuticals desde nuestro informe del día 17 de Diciembre de 2010 vemos como luego de tapar el gap naranja utilizó la parte superior del mismo como soporte en los 6 dólares como lo habíamos adelantado oportunamente.

Ahora tiene el campo libre para buscar las siguientes resistencias que tiene por delante en 7.19 y 7.70 con un potencial de suba del 16% desde el cierre del día de ayer.

En 7.70 dólares podría frenarse el movimiento dado que alcanzaría el 61.8% de Fibonacci puesto como proyección.

Si supera ampliamente los 7.70 dólares habilita buscar las siguientes resistencias en 8.94 y 10 dólares.


Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

SPR Spirit AeroSystems Holdings Inc (NYSE) : Triángulo Simétrico Quebrado al Alza (Parte II)

Retomando el estudio del gráfico de Spirit AeroSystems desde nuestro informe del día 14 de Enero de 2011 vemos como luego de quebrar al alza el cateto superior del triángulo simétrico azul se aceleró el movimiento alcista, quebrando al alza la importante resistencia de 24 dólares que marca el inicio del triángulo.

Por lo tanto, es de esperar que vaya a completar el objetivo de suba de dicha figura técnica hasta los 28.31 dólares (en naranja).

Un 13% de potencial suba desde el cierre del día de ayer y un 21.50% desde que publicamos este estudio.


Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

ALSK Alaska Communications Systems Group: Oportunidad de Compra (Parte II)

Volviendo a analizar el gráfico de Alaska Communications desde nuestro informe del día 16 de Enero de 2011 vemos como efectivamente el mínimo del día 14 de Enero fue piso de canal y a partir de allí comenzó a subir nuevamente de precio.

Es interesante ver que sucede a partir de aquí dado que el movimiento posterior a la vela tipo martillo que se generó el día 14 fue en forma de triángulo ascendente anaranjado con descenso de volumen, pero pegándose desde abajo a la SMA de 200 ruedas (en negro),

Si puede vulnerar la resistencia de 9.58 dólares con aumento de volumen respecto de la jornada anterior sucederían tres cosas en forma simultánea:

- Al quebrarse el lado recto del triángulo habilita una suba hasta los 10.41 dólares

- Al quedar por encima de la SMA de 200 ruedas vuelve al fondo alcista de largo plazo.

- Validaría la señal de reversión de tendencia que marca el martillo en mínimos luego una tendencia bajista previa.


Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

HAS Hasbro : Piso de Canal = Oportunidad de Compra (Parte II)

Volviendo a analizar el gráfico de Hasbro desde nuestro informe del día 16 de Enero de 2011 vemos como efectivamente el mínimo registrado el 14 de Enero fue piso de dos canales alcistas: el azul y el lila y registrando un volumen tres veces superior respecto del día anterior.

En la actualidad deberá superar una serie de resistencias que aparecen en su camino si pretende alcanzar nuevamente los techos de ambos canales entre los 52 y los 53 dólares: 46.70, 47.40, 48.50 y 50.17 dólares.

Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

PFE Pfizer : Cuando la SMA de 200 ruedas actúa como Soporte o Resistencia (Parte II)

Retomando el estudio realizado a Pfizer desde nuestro informe del día 18 de Diciembre de 2010 vemos como efectivamente la SMA de 200 ruedas actuó como soporte ante la caída de ese momento y en la actualidad alcanzó la resistencia de 19.33 dólares (en negro punteado) y por lo tanto obteniendo un rendimiento en dos meses del 13.5%.

Es posible que tenga un retroceso antes de tocar el objetivo de 19.60 dólares y el techo del canal alcista anaranjado.

Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

SD Sandridge Energy: RSI Sobrevendido (Parte III)

Del último informe de Sandrige Energy del 6 de Diciembre de 2010 vemos como hemos cumpido el objetivo de 5.95 a 8.36 dólares, obteniendo así un rendimiento en dos meses del 40.5% al aprovechar el objetivo de suba del Hombro-Cabeza-Hombro Invertido (en color naranja).

Con un cierre por encima de los 8.50 dólares habilita buscar el objetivo de la cuña descendente negra en los 11 dólares.


Desea aprender las técnicas y herramientas que aparecen en este sitio para sacarle provecho a sus inversiones bursátiles?

Aproveche los cursos individuales de Análisis Técnico presenciales o a distancia por Internet.

Consulte por mail a roccacharts@gmail.com para más detalles sobre los mismos.

S&P en 1322.25

En la sesión de ayer vimos a los futuros del S&P encontrar un impulso alcista durante el trading de Nueva York, el cual los llevó a establecer máximos anuales en 1320. Después de ver una apertura en 1310.50 y establecer mínimos en 1310, vimos un impulso alcista que nos llevó a los máximos, donde creamos una consolidación que duró prácticamente el resto de la sesión. Con un rango de 10 puntos, establecimos un medio rango en 1315 el cual nos serviría para el trading de hoy, y así estableceríamos posiciones largas por encima de este valor, y cortos en caso de romperlo. Hacia arriba buscábamos los máximos y posiblemente una superación de los mismos, mientras que a la baja observábamos el 1310 y luego el 1305 como posibles objetivos.

Durante las horas del Globex vimos un rango de únicamente 5.75 puntos, el cual estableció máximos en 1319.75 y mínimos en 1314. Ambos puntos se encontraban por dentro del rango establecido en la sesión del lunes, razón por la cual el medio rango de 1315 jugaría un papel de importancia el día de hoy. Luego de una apertura en 1317 vimos al S&P encontrar sus mínimos en 1313, antes de rebotar para completar una reversión en “v” en el intradia. Esto causó nuevo interés comprador, el cual llevó al índice a 1322.25, para establecer en las horas de la tarde un nuevo máximo anual. A las 4:15pm vimos a los futuros negociando en 1321.75.

Para mañana estaremos atentos a lo que podría suceder en el Globex. Sera importante evaluar si el mercado se encuentra un poco extendido, y listo para buscar corregir algo de las ganancias previo a la resistencia técnica de 1350 en los futuros. La falta de noticias el día de mañana podría nuevamente traer un mercado poco volátil y causar bajo interés en los S&P, lo cual nos dejaría a la espera del reporte de Jobless Claims el jueves por la mañana.

Alexander Barac

www.americafinanzas.com

Mercado Argentino: Ranking de Acciones por Capitalizacion Bursatil (en Millones de $)

Nota: Los datos son extraídos del Instituto Argentino de Mercados de Capitales (IAMC)

Para el cálculo de este indicador se considera la cantidad de acciones ordinarias autorizadas a cotizar en la BCBA, las cuales pueden diferir respecto del número total de acciones que surge del último dato de capital social informado por la empresa.

Capitalización del mercado, o la capitalización bursátil, es una medida de una empresa o su dimensión económica, y es igual al precio por acción en un momento dado multiplicado por el número de acciones en circulación de una empresa pública, e indica el patrimonio disponible para la compra y venta activa en la bolsa. Al propietario de las existencias se representa como propietario de la empresa, incluidos todos sus activos. La capitalización puede representar a la opinión pública de una empresa y el patrimonio neto es un factor determinante en la valoración de existencias. Del mismo modo, la capitalización de los mercados de valores o regiones económicas pueden ser comparados con otros indicadores económicos. Mientras mayor sea la capitalización, la empresa tiene más capital con que trabajar. Fuente: Wikipedia.

EGX30 Indice de la Bolsa de El Cairo (Egipto)

El gráfico del índice EGX30 de la Bolsa de El Cairo (Egipto) nos muestra como hasta el día 26 de Enero de 2011 venía moviéndose dentro de un prolijo canal alcista rojo y por sobre la media móvil negra de 200 ruedas que indica el fondo alcista de largo plazo.

El día 27 de Enero se produjo el problema político con su presidente Mubarak y esto hizo que se quebrara el piso del canal,  que se encontraba en ese momento en los 6650 puntos aproximadamente, y además quedara por debajo de la media móvil de 200 ruedas.

Si bien aun no hay fecha concreta de su reapertura podemos establecer tres escenarios posibles:

1. Dada su excesiva sobreventa en los indicadores técnicos, es posible que abra con fuertes señales alcistas simplemente para buscar el pullback contra la SMA de 200 ruedas de largo plazo y el piso del canal alcista rojo que ahora actúa como resistencia hasta el nivel de 6600-6700 puntos y luego vuelva a caer y vaya a desdoblar la amplitud del canal hasta el nivel de 3800 puntos.

2. Continúe bajando hasta encontrar el soporte negro en el mínimo anterior de 5228 puntos para luego intentar realizar el pullback mencionado en el punto 1.

3. Una alternativa más bajista es que acelere el sentimiento bajista hasta tapar el gap producido en la fase alcista en los 4300 puntos para luego volver a tomar impulso alcista.

PSUR Petrolera del Conosur : 61.8% Fibonacci + Divergencia Alcista RSI : Parte II

Retomando el estudio realizado a la Petrolera del Conosur desde nuestro informe del día 31 de Octubre de 2010 vemos como la divergencia alcista que se estaba produciendo respecto del indicador de fuerza relativa RSI nos indicaba que debía haber un movimiento alcista posterior.

Efectivamente eso fue lo que sucedió posteriormente, llevando el precio de esta acción desde los 82.5 centavos hasta generar un máximo de 1.24 pesos, es decir, generando una ganancia del 50.3%.

Ahora bien, el gráfico de ahora nos muestra una cuña descendente lila quebrada al alza con objetivo de salida en los 1.35 pesos (en negro), por lo tanto hay que ver si la línea de tendencia azul de corto plazo es suficiente para parar la corrección que está teniendo en la actualidad.

TGNO4 Transportadora de Gas del Norte : Objetivo Cumplido

Retomando el estudio realizado de Transportadora de Gas del Norte desde nuestro informe generado el día 28 de Diciembre de 2010 vemos como el día viernes alcanzó nuestro objetivo de 1.70 pesos (en rojo), producto de desdoblar al alza el canal alcista azul y generando una ganancia del 18.9%.

Dado que llegó a ese nivel hay que ver como responden los inversores a partir de aquí, si se desea volver al máximo histórico tiene por delante como resistencias los niveles de 1.85, 1.97 y 2.15 pesos.

CRUS Cirrus Logic : Para Sacarle un 61% de Suba en el Mediano Plazo

El gráfico en compresión semanal de Cirrus Logic nos muestra como quebró la resistencia dinámica bajista negra de largo plazo con  mucho volumen para dejar atrás la fase bajista.

También se ve como dejó atrás la fase de acumulación al quebrar al alza y también con mucho volumen un canal lateral levemente alcista de color rojo cuya proyección de suba nos da un target de 40 dólares (en verde), es decir, un potencial de suba del 61%.

ZOLT Zoltek (Nasdaq) : Triangulo Simetrico para Sacarle un 40% de Ganancia

El gráfico en compresión semanal de Zoltek Companies nos muestra como hacia fines del mes de Diciembre 2010 quebró al alza un triángulo simétrico azul y por lo tanto habilitando un objetivo de suba hasta los 20.14 dólares.

Al cierre del día viernes (14.31 dólares) esto nos da para el mediano plazo una proyección de ganancias del orden del 40%.

GT GoodYear (NYSE) : Para Tener un Buen Año

El gráfico en compresión semanal de GoodYear nos muestra como luego de marcar un máximo de 18.84 dólares en Agosto 2009 fue a una corrección al 61.8% de Fibonacci hasta los 9.10 dólares, la cual se constituye en una corrección fuerte y posible piso de mediano plazo.

Si nos basamos en la definición de tendencia bajista vemos que desde Agosto 2009 a Agosto 2010 se dio una sucesión decreciente de máximos y mínimos consecutivos y desde Agosto 2010 a Febrero 2011 tenemos una sucesión creciente de máximos y mínimos consecutivos, que por definición, es una tendencia alcista.

Por lo tanto y con esta visión alcista de mediano plazo quedan definidos tres niveles posibles de objetivo de suba e indicados con color lila:

15.27 Dólares : 61.8% Fibonacci colocado como proyección

18.84 Dólares: Recuperación de toda la caída desde Agosto 2009

22.27 Dólares : Mínimo histórico relevante y posible contacto con la resistencia dinámica bajista roja.

AET Aetna : HCH Invertido para Sacarle un 10% : Parte II

Retomando el estudio del 8 de Enero de 2011 de Aetna vemos como el día viernes completó el objetivo de suba del Hombro-Cabeza-Hombro invertido y no sólo alcanzando el objetivo de 35.50 dólares sino que de regalo nos ofreció un máximo de 38.10 dólares, arrojando por lo tanto una suba del  18.5%.

En compresión semanal está más que interesante, ya que con el velón blanco que generó la semana pasada quebró al alza un triángulo ascendente azul cuyo objetivo consiste en tapar el gap de arranque abierto entre los 54.90 y 55.90 dólares. Todo esto en la medida que no caíga nuevamente por debajo de los 35 dólares y con una visión de mediano plazo:

FFIV F5 Networks : Cuando la Sobreventa puede ser Oportunidad de Compra (Parte II)

Retomando el estudio realizado a F5 Networks desde el informe del día 26 de Enero de 2011, vemos como la excesiva sobreventa en los indicadores técnicos sumado a que fue a tapar el gap abierto en la fase alcista nos daba señales que iba a tener un interesante rebote.

Justamente es lo que está haciendo en la actualidad, donde el gráfico se puso en forma vertical y viene acumulando una ganancia de 13.87%.

Si proyectamos Fibonacci tendríamos un objetivo de suba en los 130 dólares (en rojo), es decir, un potencial de suba del 20%.

AON: Acumulación Demasiado Obvia : Parte III

Viene del informe del día 8 de Setiembre de 2010, donde veíamos que cada vez que hacía un mínimo en compresión mensual aparecía el volumen y luego la continuación de este estudio en el informe del día 9 de Enero de 2011.

Sigue activo el quiebre al alza de un triángulo simétrico y puede estar terminando de formar una figura de taza con asa.
 
El rendimiento acumulado desde el 8/9/2010 a la fecha es de: 27.71%

COLO Colorín : Parte III

Retomando el estudio de Colorín desde el informe anterior del día 9 de Enero de 2011 vemos  como alcanzó nuestro objetivo de 10.30 pesos e inclusive generó un máximo de 10.60 pesos y por lo tanto acumuló una suba del 22.5%.

Lo que se aprecia es un canal alcista anaranjado quebrado al alza donde el día viernes volvió a tocar el techo del canal pero ahora a modo de soporte en lo que se llama un movimiento de retroceso o pullback.

Si es que no cierra por debajo de los 9.70 pesos sigue válida la proyección de suba del canal hasta el objetivo de 13 pesos (indicado con color negro).

La señal a tener en cuenta es que pueda superar el máximo anterior de 10.60 pesos (en verde).

ITRI Itron (Nasdaq): Doble Piso y Promesa de Suba : Parte II

Retomando el estudio de Itron desde nuestro informe del día 9 de Enero de 2011 vemos como el doble piso que se registró efectivamente fue una señal de suba, cerrando este viernes en los 64.14 dólares y acumulando hasta el momento una suba de 12.8%.

Como mencionamos en el informe anterior, el día 6 de Enero quebró al alza el techo de un canal bajista azul colocando un poco más de doble del volumen respecto de la rueda anterior y por lo tanto es posible que vaya a desdoblar su altura hasta el nivel de 65 dólares (en lila) y por encima de ese nivel podría volver a buscar los 67 dólares como parte superior de un canal rectangular negro.

Por último, si quiebra con fuerza los 67 dólares, podríamos tomar todo el movimiento desde fines de Abril de 2010 como un piso redondeado, lo cual nos llevaría a volver a testear el máximo de 81.95 dólares, arrojando un potencial de suba del 44%.

PAMP Pampa Energia : Una Oprtunidad de Corto Plazo

Vemos al cierre de hoy como Pampa Energía tocó tres soportes en forma simultánea: la línea de tendencia negra que arranca en Noviembre, el soporte azul producto de un máximo anterior y la banda central de Bollinger.

Con un oscilador estocástico aun en sobreventa y el RSI navegando en la zona alcista (entre 50 y 100) es posible tener al menos un rebote técnico hasta los 3.02 pesos o bien alcanzar el máximo anterior en 3.14 pesos.

Por debajo de 2.75 pesos ya se cae esta visión alcista y la corrección podría ser más profunda y yendo a buscar la banda inferior de Bollinger.

BVN Compañía de Minas Buenaventura SA (NYSE)

Retomando el estudio de empresa peruana Compañía de Minas Buenaventura desde nuestro informe del día 16 de Enero de 2011 vemos como efectivamente se dio lo esperado, es decir, un freno a la caída al llegar al soporte del canal alcista azul y un posterior ascenso en los precios.

Por lo tanto, sigue atractivo para el mediano plazo dado con un objetivo de 75 dólares, producto de desdoblar al alza la amplitud de la taza con asa, utilizando el canal alcista azul como transporte.

CSCO Cisco y sus Clusters de Fibonacci

Viendo el gráfico de Cisco y trazando Fibonacci tanto utilizando los retrocesos como las proyecciones observamos como coinciden zonas comunes llamadas clusters.

A nivel de valores objetivo tenemos como primer gran resistencia la indicada con color rojo en los 22.30 dólares (38.2% Fibonacci para ambos) y luego 24.30 dólares indicado con color lila (23.6% para uno y 61.8% para otro).

Acciones y Bonos de Argentina SobreVendidos (y por lo tanto hay chances de rebote) : Final

Este es el balance final al cierre del día de ayer de las acciones y los bonos argentinos que estaban sobrevendidos al día 21 de Enero y fueron alertados por RoccaCharts en el informe del día domingo 23 de Enero en el informe del día domingo 23 de Enero en http://roccacharts.blogspot.com/2011/01/acciones-y-bonos-de-argentina.html :

 

Curva de Rendimientos de Bonos Argentinos

Aclaraciones:

La curva de rendimientos relaciona el tiempo hasta la madurez de un bono (eje X) con el rendimiento del mismo (eje Y).

Curva con pendiente positiva (normal): expectativa favorable de la economía. Los bonos más largos tienen mayor rendimiento.

Curva con pendiente negativa (invertida): expectativa de recesión o de problemas económicos. Los bonos más cortos tienen mayor rendimiento.

Bono por encima de la curva: bono barato
Bono por debajo de la curva: bono caro

^DJI Indice Dow Jones 30 Industrial : Una Buena y Una Mala

El gráfico en compresión semanal del índice Dow Jones 30 Industrial nos muestra con una visión de mediano/largo plazo como ha superado ampliamente el nivel lila de 11300 puntos que se constituía en el 61.8% de Fibonacci colocado como proyección y por lo tanto el movimiento alcista producido desde Marzo 2009 dejó de ser un rebote técnico para ir a buscar al menos el máximo histórico de 14198 puntos entre este año y el año que viene.

Si nos remontamos a Octubre de 1998 vemos que todo el movimiento posterior se realiza dentro de una formación abierta o megáfono (en naranja) que suele tener consecuencias muy bajistas cuando se forma en zona de techo del gráfico si no puede alcanzar nuevamente la parte superior de dicha figura.

Es decir, en la medida que pueda superar el máximo histórico y alcanzar los 15500-16000 puntos estamos dentro de lo previsto, pero si no alcanza esa zona es que a continuación debería venir una corrección muy fuerte de largo plazo (a partir del año 2012-2013).

En resumen, preveemos que deberíamos superar ampliamente la zona actual de 12000 puntos y en algún momento de este año o principios del año que viene alcanzar los 14000 puntos para luego tener un final abierto a la espera del contexto mundial.